股票型基金怎么選?你需要看這3大維度和9個(gè)方面選擇合適自己的基金

許多投資者想購(gòu)買股票型基金(又稱股票基金、股基)以博取更高的收益，卻又因?yàn)楹ε逻x錯(cuò)基金而遲遲不敢下手。

在此，秒懂君為大家提供一種選擇股基的方法，投資者們可以考慮從基金公司、基金經(jīng)理、過(guò)往業(yè)績(jī)這3大維度出發(fā)，來(lái)選擇適合自己的基金。

維度1:看基金公司

想選擇一只好股基，可以先看看這只基金的公司“背景”，重點(diǎn)需要關(guān)注基金公司以下方面。

(1)人員配置：

基金投資并不是基金經(jīng)理一個(gè)人的“孤軍奮戰(zhàn)”。一家好的基金公司可以吸引優(yōu)秀的人才，也有精力和實(shí)力去建立比較完善的投研團(tuán)隊(duì)和產(chǎn)品線。

投資者可關(guān)注公司是否有卓越的股票投研團(tuán)隊(duì)夠輔助基金經(jīng)理進(jìn)行深度分析、審慎決策并把控股市風(fēng)險(xiǎn)。

另外，如果一家公司人員變動(dòng)過(guò)多，尤其是高層變動(dòng)過(guò)多，那么這些不穩(wěn)定的因素就會(huì)波及該基金的業(yè)績(jī)表現(xiàn)。

(2)業(yè)界評(píng)價(jià)：

在投資時(shí)可多關(guān)注業(yè)界對(duì)基金公司的評(píng)價(jià)，如中國(guó)證券報(bào)評(píng)出的基金金牛公司、銀河證券基金研究中心等，都是相當(dāng)客觀并具有權(quán)威性的。

結(jié)論一：

人員穩(wěn)定、股票管理能力強(qiáng)、業(yè)內(nèi)口碑好的基金公司往往更容易培育出股基中的“優(yōu)等生”。

維度2:看基金經(jīng)理

基金經(jīng)理作為基金的最終掌管人，要對(duì)該基金的每一筆投資負(fù)責(zé)，因此基金經(jīng)理直接決定了基金業(yè)績(jī)的好壞。重點(diǎn)需要關(guān)注基金經(jīng)理以下數(shù)據(jù)。

(1)從業(yè)年限：

看基金經(jīng)理的從業(yè)經(jīng)驗(yàn)，一般來(lái)說(shuō)，經(jīng)歷過(guò)完整牛熊市場(chǎng)(約3~5年一個(gè)周期)的基金經(jīng)理在面對(duì)股市波動(dòng)時(shí)更能隨機(jī)應(yīng)變，心態(tài)也相對(duì)更好。

隨著投資時(shí)間、經(jīng)驗(yàn)的積累，基金經(jīng)理各方面能力往往都有機(jī)會(huì)變得更強(qiáng)。因此可考慮選擇從業(yè)年限更長(zhǎng)的基金經(jīng)理。

(2)跳槽頻次：

看之前跳槽是否太多，因?yàn)槿绻氵x中了一只基，而基金經(jīng)理跳槽了，那么必然面臨更換基金經(jīng)理的問題。

此時(shí)你買的基金就已經(jīng)“物是人非”了，必然會(huì)影響未來(lái)這只基金的業(yè)績(jī)表現(xiàn)。

(3)投資風(fēng)格：

首先看他在操作上有沒有偏好，比如偏好成長(zhǎng)股、價(jià)值股等;

再看他操作風(fēng)格有沒有偏好，比如他是喜歡集中還是分散;

其次看他的行業(yè)倉(cāng)位的變動(dòng)上，是喜歡做精選個(gè)股還是做擇時(shí);

最后結(jié)合他本身的個(gè)人經(jīng)歷，看是不是能把這方面的優(yōu)勢(shì)發(fā)揚(yáng)和保持，這是比較關(guān)鍵的。

如果基金經(jīng)理的風(fēng)格一直在變換，很可能說(shuō)明他自己的投資理念不夠成熟，不建議進(jìn)行選擇。

結(jié)論二：

從業(yè)經(jīng)驗(yàn)5年以上、跳槽少、風(fēng)格穩(wěn)定的基金經(jīng)理更靠譜。

維度3:看過(guò)往業(yè)績(jī)

基金的過(guò)往業(yè)績(jī)表現(xiàn)，雖不能代表未來(lái)，但可以體現(xiàn)過(guò)去基金經(jīng)理的管理能力，需要關(guān)注基金以下業(yè)績(jī)指標(biāo)：

(1)歷史收益率：

可通過(guò)查看基金過(guò)往的收益率走勢(shì)與大盤指數(shù)或業(yè)績(jī)基準(zhǔn)進(jìn)行對(duì)比，這樣可以縱向看這只基金成立以來(lái)完整的業(yè)績(jī)相對(duì)表現(xiàn)。

選擇長(zhǎng)期跑贏業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的基金，因?yàn)檫@說(shuō)明基金過(guò)去給投資者帶來(lái)的超額收益情況。

(2)各區(qū)間業(yè)績(jī)排名：

可通過(guò)看同類業(yè)績(jī)排名來(lái)橫向比較一只基金的過(guò)往表現(xiàn)，應(yīng)關(guān)注基金多區(qū)間的業(yè)績(jī)排名情況。

比如近3個(gè)月、近6月、近1年、近2年的同類排名情況，盡量選擇各區(qū)間排名在前1/3的基金。

(3)夏普比率：

夏普比率就好比買基金的“性價(jià)比”指標(biāo)，用來(lái)判斷基金的收益風(fēng)險(xiǎn)比。在相同風(fēng)險(xiǎn)前提下，我們都希望基金帶來(lái)更高的回報(bào);或在相同收益的前提下，所承受的風(fēng)險(xiǎn)最小。簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)，就是夏普比率越高，基金的收益風(fēng)險(xiǎn)比越高，越值得購(gòu)買。

(4)最大回撤率：

最大回撤率是一項(xiàng)重要的風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)，表示在一段時(shí)期內(nèi)基金凈值下降到最低值時(shí)所產(chǎn)生的凈值回落的最大幅度，即客戶在這段持有期間可能遭遇的最大損失。

需要注意的是，最大回撤率大并不代表基金在未來(lái)的反彈中所產(chǎn)生的業(yè)績(jī)報(bào)酬就越高。最大回撤率代表過(guò)往風(fēng)險(xiǎn)，在相同條件下，最大回撤率小的基金相對(duì)更值得關(guān)注。

結(jié)論三：

在看基金過(guò)往業(yè)績(jī)時(shí)，要以長(zhǎng)期來(lái)看、各個(gè)階段來(lái)綜合評(píng)判一只基金的表現(xiàn)，因?yàn)榛鸨旧砭瓦m合長(zhǎng)期持有，切忌“追漲殺跌”。

秒懂君點(diǎn)評(píng)

1)在本文中我們?yōu)榇蠹医榻B了選擇股票型基金的方法，介紹了基金公司、基金經(jīng)理、過(guò)往業(yè)績(jī)這3個(gè)維度;

2)人員穩(wěn)定、股票管理能力強(qiáng)、業(yè)內(nèi)口碑好的基金公司往往更容易培育出股基中的“優(yōu)等生”;

3)從業(yè)經(jīng)驗(yàn)5年以上、跳槽少、風(fēng)格穩(wěn)定的基金經(jīng)理更靠譜;

4)在看基金過(guò)往業(yè)績(jī)時(shí)，要以長(zhǎng)期來(lái)看、各個(gè)階段來(lái)綜合評(píng)判一只基金的表現(xiàn)，因?yàn)榛鸨旧砭瓦m合長(zhǎng)期持有，切忌“追漲殺跌”。